Wind數(shù)據(jù)顯示，今年以來，科創(chuàng)板公司發(fā)行可轉(zhuǎn)債規(guī)模達(dá)到78.92億元；另有21家科創(chuàng)板公司發(fā)布了可轉(zhuǎn)債預(yù)案，擬發(fā)行規(guī)模合計約119.11億元。項目擴(kuò)產(chǎn)以及補(bǔ)充流動資金是科創(chuàng)板公司發(fā)行可轉(zhuǎn)債的主要原因。
重要融資渠道
2021年以來，華興源創(chuàng)、金博股份、嘉元科技、天合光能等科創(chuàng)板公司順利完成了可轉(zhuǎn)債融資。
華興源創(chuàng)12月2日晚間公告，向不特定對象發(fā)行8億元可轉(zhuǎn)換公司債券已獲得中國證券監(jiān)督管理委員會同意注冊。本次網(wǎng)上投資者放棄認(rèn)購數(shù)量全部由保薦機(jī)構(gòu)包銷，包銷金額為353萬元。12月3日，保薦機(jī)構(gòu)將包銷資金與投資者繳款認(rèn)購的資金扣除保薦承銷費(fèi)用后一起劃給發(fā)行人，發(fā)行人向中國結(jié)算上海分公司提交債券登記申請，將包銷的可轉(zhuǎn)債登記至保薦機(jī)構(gòu)指定證券賬戶。
公告顯示，華興源創(chuàng)是行業(yè)領(lǐng)先的工業(yè)自動化測試設(shè)備與整線系統(tǒng)解決方案提供商，基于公司在電子、光學(xué)、聲學(xué)、射頻、機(jī)器視覺、機(jī)械自動化等領(lǐng)域的核心技術(shù)，為客戶提供從整機(jī)、系統(tǒng)、模塊、SIP、芯片各個工藝節(jié)點的自動化測試設(shè)備。
目前，公司產(chǎn)品主要應(yīng)用于平板顯示、半導(dǎo)體集成電路、可穿戴設(shè)備、新能源汽車等行業(yè)。本次向不特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，募集資金總額不超過8億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后將用于新建智能自動化設(shè)備、精密檢測設(shè)備生產(chǎn)項目，新型微顯示檢測設(shè)備研發(fā)及生產(chǎn)項目，半導(dǎo)體SIP芯片測試設(shè)備生產(chǎn)項目，并補(bǔ)充流動資金。
天合光能向不特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券募集資金總額不超過52.52億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后擬用于鹽城年產(chǎn)16GW高效太陽能電池項目、年產(chǎn)10GW高效太陽能電池項目(宿遷二期5GW)、年產(chǎn)8GW高效太陽能電池項目(宿遷三期)、鹽城大豐10GW光伏組件項目，并補(bǔ)充流動資金及償還銀行貸款。天合光能是行業(yè)領(lǐng)先的光伏智慧能源整體解決方案提供商。
21家公司發(fā)布預(yù)案
除了上述科創(chuàng)板公司，還有21家科創(chuàng)板公司發(fā)布了可轉(zhuǎn)債預(yù)案。其中，16家公司的可轉(zhuǎn)債預(yù)案獲得股東大會通過，2家公司獲得發(fā)審委通過，2家公司獲證監(jiān)會核準(zhǔn)。21家科創(chuàng)板公司擬發(fā)行規(guī)模合計約119.11億元。
從擬發(fā)行規(guī)模看，超過5億元的有9家公司，超過10億元的有3家公司。廣大特材、道通科技、海優(yōu)新材、會通股份、天奈科技等公司擬融資規(guī)模居前。
廣大特材擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債融資規(guī)模較大。公告顯示，公司本次向不特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券擬募集資金總額不超過15.5億元，扣除發(fā)行費(fèi)用后將全部用于大型高端裝備用核心精密零部件項目(一期)及補(bǔ)充流動資金。
廣大特材在11月30日披露的投資者關(guān)系記錄表中指出，近年來公司主營業(yè)務(wù)重點發(fā)展邏輯分兩個方面：產(chǎn)業(yè)鏈橫向延伸，重點布局中高端特鋼材料的開發(fā)，主要包括航空航天用的高溫合金、高強(qiáng)鋼、特種不銹鋼等材料；產(chǎn)業(yè)鏈縱向延伸方面，發(fā)揮公司全產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢，探索以風(fēng)電、軌道交通、其他能源裝備為主的下游零部件產(chǎn)品的開發(fā)，從供應(yīng)基礎(chǔ)材料逐步升級為供應(yīng)零部件產(chǎn)品。公司產(chǎn)品的核心競爭力依然是基礎(chǔ)材料的研發(fā)和創(chuàng)新，未來在風(fēng)電領(lǐng)域的發(fā)展路線從原先主要供應(yīng)齒輪鋼材料向供應(yīng)齒輪箱零部件等部件產(chǎn)品進(jìn)行調(diào)整和升級。
擬發(fā)行可轉(zhuǎn)債的相關(guān)公司提示了風(fēng)險。
阿拉丁12月5日晚間公告，公司本次發(fā)行事項尚需通過上交所審核，并獲得中國證券監(jiān)督管理委員會作出同意注冊的決定后方可實施。本次發(fā)行最終能否通過上交所審核并獲得中國證監(jiān)會同意注冊的決定尚存在不確定性。公司將嚴(yán)格按照相關(guān)法律法規(guī)的要求，根據(jù)本次發(fā)行事項的進(jìn)展情況及時履行信息披露義務(wù)。
加快科技創(chuàng)新
首創(chuàng)證券研報顯示，科創(chuàng)板再融資規(guī)則落地，為再融資市場增添了活力，也為券商帶來更多業(yè)務(wù)機(jī)會。考慮到科技型企業(yè)對資金需求較高，預(yù)計新規(guī)實施后3年內(nèi)科創(chuàng)板再融資規(guī)模可達(dá)2500億元至3500億元。
上述研報指出，科創(chuàng)板公司再融資縮短了審核注冊時長，取消對上市企業(yè)的盈利要求，增加簡易程序，提高融資效率，便利企業(yè)通過再融資加速科技創(chuàng)新，確保科創(chuàng)企業(yè)上市后融資渠道暢通，保障企業(yè)高質(zhì)量可持續(xù)發(fā)展。同時，對其募資用途進(jìn)行約束，要求投資于科技創(chuàng)新領(lǐng)域的業(yè)務(wù)，以確保科創(chuàng)板企業(yè)不偏離定位。
（董添）
